Riduzione del debito pubblico e investimenti

Alla fine della scorsa settimana, la commissione per la riduzione del disavanzo pubblico ha definito diverse aree che saranno al centro di tagli per abbassare il debito pubblico. I piani includono la fine delle agevolazioni fiscali, la modifica delle tasse, il taglio dei programmi e la modifica dei programmi chiave degli Stati Uniti su cui molti americani si affidano.

Alcuni punti chiave includono:

- Tagliare 100 miliardi di dollari dalla spesa per la difesa
- Aumentare l'età di ammissibilità della sicurezza sociale a 69
- Aumentare la tassa nazionale sulla benzina di 15 centesimi
- Riduzione dell'aliquota dell'imposta sulle società al 26%
- Abrogazione dell'IVA minima alternativa (AMT)
- Terminare la deduzione degli interessi ipotecari per i mutui oltre $ 500.000
- Riduzione del 10% della forza lavoro federale
- Riduzione dei sussidi agricoli di $ 3 miliardi

Quindi, cosa farà questo ai miei investimenti?

Taglio della spesa per la difesa

Se il governo prevede di tagliare le spese per la difesa, significa che si potrebbero perdere molte entrate per le aziende che fanno affari in questo spazio. Tra le principali aziende che potrebbero interessare sono: Lockheed Martin, Northrup Grumman, General Dynamics, Boeing, Raytheon, BAE Systems, Kratos Defence and Security, Rockwell Collins e Cubic. Già, il mercato azionario ha colpito duramente queste aziende.

Tuttavia, se vuoi investire in questo spazio, cerca aziende diversificate oltre la difesa. Ad esempio, L-3 fa molta difesa, ma fa anche molto lavoro commerciale. Lo stesso vale per SAIC e persino Boeing.

Il verdetto per gli investitori universitari: Evita la difesa per alcuni anni.

Aumentare l'età della sicurezza sociale

Non penso che l'innalzamento dell'età della sicurezza sociale avrà un effetto immediato sui tuoi investimenti, ma ho un progetto a lungo termine su ciò che cambierà nella nostra economia. Penso che molti giovani adulti non credano già che la sicurezza sociale sarà lì per il loro futuro e, come tale, si stanno rivolgendo a più opzioni di investimento auto-diretto, come 401 (k) se IRA. Ciò sarà vantaggioso per le società di investimento nel lungo periodo.

Alcuni attori chiave in questo spazio includono: Hewitt Associates. Molti altri fornitori sono privati.

Il verdetto per gli investitori universitari: Prenditi cura del tuo futuro finanziario e consulta le aziende che possono aiutarti a farlo.

Aumentare la tassa sul gas

Il governo vuole aumentare la tassa sul gas di 15 centesimi. Non credo che l'aumento della tassa sul gas inciderà troppo sulla domanda, ma potrebbe. Se ciò accade, non saranno le compagnie petrolifere a soffrire, ma i raffinatori che trasformeranno il petrolio in gas. Le principali compagnie petrolifere hanno ancora molte opzioni quando si tratta di vendere i loro prodotti (cioè materie plastiche, materiali compositi, altri paesi, ecc.). Tuttavia, sono i raffinatori americani che non hanno davvero scelta quando si tratta di vendere il loro prodotto. Inoltre, le loro raffinerie sono già predisposte per la produzione di un tipo di carburante e i costi per cambiare la raffineria sarebbero probabilmente proibitivi.

Alcuni raffinatori chiave che potrebbero soffrire sono: Sunoco, Holly Corporation, CVR Energy, Western Refining e Alon USA Energy.

Il verdetto dell'investigatore universitario: Evita le raffinerie, ma non evitare il settore nel suo complesso. I prezzi del petrolio continueranno a salire poiché il costo per estrarre il petrolio continuerà ad aumentare. Inoltre, è una risorsa limitata e, come tale, il suo valore continuerà ad aumentare con ogni goccia estratta.

Abbassare l'aliquota dell'imposta sulle società

Abbassare l'aliquota dell'imposta sulle società è il tentativo del governo di cercare di convincere le società a mantenere più delle loro entrate a terra e di non istituire società di capitali all'estero per proteggere le loro entrate. Nel migliore dei casi, incentiverà le aziende a condurre più affari negli Stati Uniti. Molto probabilmente, sarà solo moderatamente efficace nel generare maggiori entrate per gli Stati Uniti.

Per gli investitori, molto probabilmente avrà un effetto marginale sugli utili e sulle perdite di investimento. Per meglio cogliere qualsiasi effetto da questa legislazione, è più probabile che sia meglio investire nell'indice generale, poiché molto probabilmente ogni azienda avrà un piccolo guadagno nell'attività economica.

Il verdetto dell'investigatore universitario: Diversifica il tuo portafoglio con un ampio fondo indicizzato per acquisire tutti i guadagni da questa legislazione.

Abrogazione dell'AMT e fine della deduzione degli interessi ipotecari

L'abrogazione dell'AMT e la fine delle deduzioni sugli interessi ipotecari su ipoteche oltre $ 500.000 sono entrambi progettati per semplificare il codice fiscale. L'idea è che una semplice "tassa flat" dovrebbe essere emanata. Il governo dichiarerebbe un livello di povertà, e qualsiasi reddito oltre tale livello di povertà verrebbe tassato in maniera forfettaria, indipendentemente da quanto guadagni o se possiedi una casa.

Uno degli argomenti più importanti per la deduzione degli interessi ipotecari è che incoraggia la proprietà della casa. Tuttavia, incoraggia davvero il debito. Il governo premia gli individui per l'assunzione di debito, piuttosto che per il risparmio (si viene tassati sugli interessi per il risparmio, ma si ottengono detrazioni per interessi sul debito ... un po 'indietro).

Che cosa significa per i tuoi investimenti: beh, con l'eliminazione delle detrazioni sugli interessi dei mutui, molto probabilmente ci sarà un calo dei mutui. Sarà di buon auspicio per i REIT che investono in appartamenti e mutui correnti (dal momento che diventeranno più scarsi) e danneggeranno i servizi di mutui come Fidelity National Financial.

Il verdetto dell'investigatore universitario: Cerca di investire in un REIT che investe in carta e appartamenti ipotecari ed evita i prestatori di servizi.

Ridurre del 10% la forza lavoro federale

Questa è un'altra misura di taglio dei costi richiesta dai repubblicani al Congresso. Cerca di ridurre la burocrazia e di risparmiare costi allo stesso tempo.Tuttavia, a breve termine, se i lavoratori pubblici saranno licenziati, molto probabilmente significheranno un back-up nei servizi governativi. Quindi, per le aziende che richiedono l'approvazione del governo per fare affari, molto probabilmente significherà un rallentamento. Ciò significa che trivellatori, minatori, industria farmaceutica e biotecnologie potrebbero vedere tutti i rallentamenti nell'approvazione del governo per i loro prodotti, il che significa perdita di introiti e costi più elevati.

Il verdetto dell'investigatore universitario: Evitare le aziende che richiedono la regolamentazione e l'approvazione del governo per fare affari.

Riduzione delle sovvenzioni agricole

Infine, il governo sta cercando di ridurre i sussidi agricoli di $ 3 miliardi, il che rappresenta una goccia nel secchio del deficit, ma potrebbe avere un serio impatto sui vostri investimenti. Le riduzioni dei sussidi agricoli potrebbero avere un impatto sull'intero settore agroindustriale. Un esempio di una società che potrebbe essere colpita è Archer-Daniels Midland, che è una grande azienda agricola che perderebbe i suoi sussidi.

Un vincitore potrebbe essere un'azienda come la Monsanto, che produce semi e pesticidi geneticamente modificati. Più agricoltori si rivolgeranno a questi prodotti per aumentare i loro rendimenti poiché non possono fare affidamento sul governo per aiutare.

Il verdetto dell'investigatore universitario: Evita l'agrobusiness nel medio termine. A breve termine, i recenti guadagni sui prezzi delle materie prime dovrebbero dimostrare di generare buoni guadagni per molte aziende agroindustriali. Tuttavia, con il declino dei prezzi delle materie prime e la fine dei sussidi agricoli, molto probabilmente ci sarà una porzione intermedia di guadagni in calo per i coltivatori. A lungo termine, tuttavia, l'agrobusiness è estremamente redditizio perché il mondo in crescita avrà sempre bisogno di cibo e queste aziende forniscono questo bisogno di base.

Nel complesso, il governo ha bisogno di ridurre il suo debito. In che modo avrà un impatto significativo sui tuoi investimenti. Spero che questo fornisca alcuni pensieri su cosa potrebbe accadere in futuro. Avete altri pensieri su cosa potrebbe fare il governo e su come potrebbe influire sui vostri investimenti?