Una conversione Roth IRA influenza gli aiuti finanziari?

Se sei stato in giro per il blog, sono sicuro che hai notato che ho scritto molto sull'evento di conversione di Roth IRA 2010. È diventato un sacco di entusiasmo, come molti sono desiderosi di godere dei benefici esentasse del Roth IRA. Come per qualsiasi cosa, solo perché il tuo vicino lo sta facendo, non significa che dovresti. Abbiamo osservato da vicino alcune delle imprevedibili conseguenze della conversione di Roth e scoperto alcune potenziali insidie ​​che potresti avere se convertissi senza conoscere tutti i fatti. Un altro problema importante per i genitori che hanno bambini che vanno al college presto è l'impatto che una conversione Roth può avere tuo figlio qualificarsi per un aiuto finanziario. Tax free è buono per la strada, ma la conversione di troppo potrebbe lasciarti con una bolletta pesante.

Benefici della conversione

A partire da ora, non pagherete alcuna tassa per i soldi nel Roth. E se sei un credente che le tasse hanno maggiori possibilità di andare su e giù, allora perché non pagare la tassa ora e godere di una crescita esentasse in seguito? Un altro vantaggio riguarda la pianificazione immobiliare. Gli anziani che raggiungono i 70 1 / s non sono tenuti a prendere le loro distribuzioni minime richieste in un Roth e se non usano mai i soldi; può passare il denaro ai propri eredi esentasse.

Roth Conversion e Your FAFSA

Non c'è "if's", "and's" o "but's" a riguardo, una conversione è ciò che è suo e quello "è"Tassabile Molte forme di borse di studio, sovvenzioni e prestiti si basano sul reddito familiare. Nel caso in cui si effettui una conversione considerevole, vedrai aumentare l'AGI e l'ufficio degli aiuti finanziari dare un'occhiata più da vicino.

L'importo in dollari convertito deve essere riportato sul FAFSA (applicazione gratuita per gli aiuti agli studenti). Ecco una definizione del modulo FAFSA direttamente dal loro sito:

Il Applicazione gratuita per Federal Student Aid (FAFSA) è il modulo utilizzato dal Dipartimento dell'Istruzione degli Stati Uniti per determinare il tuo contributo familiare atteso (EFC) conducendo una "analisi dei bisogni" basata su informazioni finanziarie, come reddito, beni e altre informazioni sulla famiglia, che tu (ei tuoi genitori se sei un studente dipendente) sarà chiesto di fornire. Il modulo è presentato e elaborato da un Procuratore Federale contrattato dal Dipartimento per l'Educazione degli Stati Uniti (ED) ei risultati vengono trasmessi elettronicamente agli uffici di assistenza finanziaria delle scuole che elenchi sulla domanda.

FAFSA è l'applicazione utilizzata da quasi tutti i college e le università per determinare l'ammissibilità per gli aiuti finanziari federali, statali e universitari, comprese borse di studio, prestiti educativi e programmi di studio del lavoro.

Per riassumere, si tratta di Benjamin e di quanti ne hai. Se il tuo AGI è più alto a causa di un improvviso aumento dovuto a una conversione, potrebbe significare meno aiuti finanziari per pagare le tasse scolastiche.

UN New York Times articolo ha offerto un esempio. Prendi un'ipotetica famiglia di quattro persone con un reddito totale di $ 75.000 e uno studente universitario. Per ogni $ 10.000 di reddito imponibile derivante da una conversione Roth, il contributo annuo dei genitori per l'istruzione di quell'allievo salirà di $ 3200 in una stima FAFSA.¹

Gli aiuti finanziari guardano a più di un anno

Per quanto riguarda le tue entrate, l'aiuto finanziario considera più di un anno. Come sapete (o lo farete ora), l'elezione di default per pagare l'imposta sulla conversione è di differire quest'anno (2010) e dividere le parti restanti 50/50 per gli anni fiscali 2011 e 2012. In sostanza, fare una conversione oggi potrebbe influire sulle tue possibilità di aiuto finanziario fino al 2013.

Cosa succede se i tuoi bambini sono giovani?

Quindi per quanto riguarda il college e gli aiuti finanziari, non dovrebbe importare. Ora ciò non significa che una conversione Roth sia giusta per te.

I potenziali benefici a lungo termine di una conversione Roth IRA sono considerevoli. Controlla con il tuo consulente finanziario o professionista fiscale per vedere se la decisione è appropriata prima di decidere di fare la mossa.

Citazioni.

¹ bucks.blogs.nytimes.com/2010/04/16/how-a-roth-i-r-a-conversion-can-hurt-financial-aid/ [4/16/10]