È tempo di rifinire la tua casa?

Questo è un altro post di Joe Plemon di Plemon Financial Coaching. Joe è l'editorialista dei soldi per The Southern Illinoisan.

Q: Joe, ho letto dei bassi tassi ipotecari. Come posso sapere se dovrei rifinanziare il mio mutuo?
UN: Poiché i tassi di interesse sono bassi, questo è un ottimo momento per considerare il rifinanziamento. Avrai bisogno di un ottimo credito per ottenere le migliori tariffe quando stai rifinanziando mutui secondari, o solo un normale mutuo casa, ma vale la pena controllare.

Passaggio da mutui a tasso fisso a tasso fisso

Quando hai assunto in origine il tuo mutuo ipotecario, quei bassi tassi potrebbero averti indotto a scegliere un mutuo a tasso variabile. Più a lungo hai il tuo mutuo a tasso variabile, più alte sono le tariffe che possono aumentare.

Forse ora è un buon momento per rifinanziare il mutuo a tasso variabile in un'opzione a tasso fisso.

Quindi, come fai a sapere se è giusto per te?

Sarai spendere soldi in anticipo per il prestito, ma risparmierai denaro ogni mese perché il tuo tasso di interesse sarà più basso. Pertanto, sarà necessario calcolare quanti mesi occorrerà per recuperare il costo iniziale. Se hai intenzione di vivere in casa almeno per così tanto tempo, dovresti rifinanziare.

Pagamento del mutuo

Se, ad esempio, il mutuo corrente è dell'8% su un prestito di $ 100.000 da pagare in 10 anni, il pagamento mensile è di $ 1213. Se riesci a ridurre l'8% al 6%, il pagamento scenderà di $ 103 ogni mese. Fin qui tutto bene.

Quali sono i tuoi costi iniziali?

Il creditore ti dice che pagherai un punto e $ 2.500 costi di chiusura. L'unico punto è l'1% dell'importo del prestito o $ 1.000. Aggiunti al costo di chiusura di $ 2,500, i costi iniziali ammontano a $ 3,500. Dividi i tuoi risparmi mensili in costi iniziali per imparare quanto tempo ci vuole per raggiungere il pareggio. In questo caso, $ 3,500 diviso per $ 103 equivale a 34, il che significa che si romperà anche dopo 34 mesi.

Questo è fantastico se prevedi di rimanere in casa per più di 34 mesi; non eccezionale se pensi che ti trasferirai presto. Se rimani per 10 anni, risparmierai un totale di $ 8,860.

Se decidi di rifinanziare il tuo mutuo, assicurati di verificare eventuali costi aggiuntivi che la compagnia potrebbe addebitare. Quasi tutte le aziende avranno una quota di iscrizione. Questa commissione coprirà il costo del controllo del rapporto di credito e dei documenti che dovrai affrontare. La società di prestatori di sempre è diversa e ognuno di essi avrà diverse tasse di iscrizione. Alcune società applicano tariffe ridicole.

Inoltre, hai intenzione di incorrere in alcune tasse di assicurazione del titolo e le spese legali del prestatore. Rifinanziare il tuo mutuo è un processo lungo e complicato, ci saranno diverse parti coinvolte. Tutti coloro che giocano un ruolo nel rifinanziare il tuo mutuo ipotecario vorranno essere pagati per i loro servizi.

Suggerimento: acquista il tuo miglior affare.

Dì ai tuoi futuri istituti di credito che non vuoi pagare punti o commissioni di origine. Con la concorrenza attuale per questi prestiti di rifinanziamento, possono solo ascoltare. Ora è un bel momento per rifinanziare la tua casa, quindi vai a risparmiare un po 'di soldi.

Opzioni di rifinanziamento

Non solo dovresti confrontare dozzine di aziende diverse prima di scegliere una società di prestito, dovresti anche valutare tutte le opzioni di rifinanziamento prima di scegliere uno dei prestiti.

Mutuo a tasso variabile

Ho già detto che alcuni proprietari di case potrebbero voler rifinanziare per passare da un tasso variabile a un tasso fisso, ma si potrebbe voler rifinanziare per andare nell'altro modo. A seconda dei tassi di interesse e del valore della vostra casa, potrebbe essere una buona idea rifinanziare il mutuo per passare a un prestito a tasso variabile.

Mutuo a tasso fisso

Un mutuo a tasso fisso è il tipo più tradizionale di prestito là fuori. Per la stragrande maggioranza dei proprietari di case, stanno andando a rifinanziare il loro mutuo utilizzando un mutuo a tasso fisso.

FHA

Se il tuo punteggio di credito non è perfetto, un prestito FHA potrebbe essere il miglior percorso per il rifinanziamento della tua casa. Con il prestito di rifinanziamento FHA, è possibile rifinanziare fino al 96,5% del valore attuale della vostra casa.

Uno degli svantaggi del prestito FHA è che avranno bisogno di un premio assicurativo ipotecario. Inoltre, il premio assicurativo mensile non sarà eliminato fino alla fine del prestito. A meno che il tuo punteggio di credito non sia inferiore alla media, scegliere un'opzione di rifinanziamento tradizionale ti farà risparmiare denaro.

Mutuo VA

I prestiti per gli affari dei veterani (prestiti VA) sono diventati un'opzione molto popolare perché è possibile rifinanziare il 100% del valore della casa e non è richiesta alcuna assicurazione ipotecaria.

Come si può probabilmente intuire dal nome, questi prestiti sono disponibili per qualsiasi richiedente che è in servizio militare attivo, un veterano, nelle riserve, o un membro della guardia nazionale. Se sei entrato a far parte dell'esercito da quando hai acquistato la tua casa o non hai avuto il vantaggio di un mutuo VA inizialmente, potrebbe essere una buona idea considerare il passaggio al rifinanziamento in un'ipoteca VA.

Cosa sapere prima di rifinanziare

Prima di iniziare il processo di rifinanziamento della tua casa, ci sono un paio di fattori chiave che dovresti sapere per risparmiare tempo e frustrazioni lungo la strada. Può essere una decisione confusa cercando di decifrare se dovresti rifinanziare e quale tipo di prestito e compagnia scegliere, ma guardando tutte le informazioni e aiutandoti a risolvere il mistero.

La prima cosa da determinare è il tuo punteggio di credito. Il tuo punteggio di credito influenzerà le tue tariffe e il tipo di prestito per cui potresti essere idoneo.È facile vedere qual è il tuo punteggio di credito e, si spera, va bene. Chiunque abbia un punteggio di credito di 740 o superiore otterrà le migliori tariffe per il loro prestito di rifinanziamento.

Un altro fattore che dovresti considerare è il tuo rapporto debito / reddito. La società di prestito vorrà assicurarsi che tu possa effettuare i pagamenti per il tuo nuovo prestito. Più basso è il tuo rapporto, i migliori tassi che puoi garantire.

La prossima cosa da guardare è la tua casa equità. L'equità che hai è la tua casa sarà uno dei maggiori fattori nel determinare se è possibile ottenere approvato per il nuovo prestito.