5 modi per ottenere un mutuo senza assicurazione ipotecaria privata (PMI)

Evita le PMI

Quando eravamo nel processo di costruendo la nostra casa dei sogni, ci aspettavamo abbastanza di andare oltre il budget.

Sapendo questo, abbiamo cercato di tagliare le spese il più possibile. L'unica spesa che sapevamo che dovevamo assolutamente evitare era PMI (Private Mortgage Insurance).

Recentemente, ho avuto anche una domanda di lettore relativa a PMI:

Joe A. vuole sapere:

Ho avuto il mio mutuo per 2 anni e voglio liberarmi del mio PMI. Il creditore mi ha detto che devo ottenere una valutazione a casa per dimostrare di avere almeno l'80% di equity.

Bene, ho ottenuto la valutazione e poi ho pagato il prestito fino all'80% del valore della mia casa. Ma poi il creditore mi ha mandato una lettera che diceva che avevo bisogno di un prestito al valore del 75%!

Ora sono preoccupato che pagherò il prestito fino al 75%, ma avranno solo un'altra scusa per non rimuovere il mio PMI. Cosa dovrei fare?

Prima di dirti quali sono i modi migliori per sbarazzarti di PMI, facciamo un passo indietro e assicurati di sapere di cosa si tratta.

Cos'è l'assicurazione ipotecaria privata (PMI)?

Assicurazione ipotecaria privata o PMI è un prodotto che protegge un creditore in caso di insolvenza su un mutuo per la casa e sono costretti a precludere. È una spesa decisamente irritante perché è come dover pagare l'assicurazione sanitaria del vicino ogni mese, non è un vantaggio per te.

Tuttavia, gli istituti di credito in genere richiedono di pagare PMI quando si prende in prestito oltre l'80% del valore di una casa. In altre parole, se il tuo acconto è inferiore al 20%, sono più a rischio e ti richiedono di aiutarli a mitigare tale rischio.

Pagare PMI ti consente di ottenere un mutuo quando non riesci a ottenere il 20% in meno, ma è anche una spesa mensile aggiuntiva. Ecco perché Joe e molti proprietari di case sono prurito di sbarazzarsi dei pagamenti mensili PMI in modo che possano mantenere più soldi per se stessi.

Quanto costa l'assicurazione ipotecaria privata (PMI)?

Il costo del PMI varia in base a vari fattori, come la quantità e la durata di un mutuo. Ma potrebbe essere nelle vicinanze dello 0,5% fino all'1,5% dell'importo del mutuo all'anno. Ad esempio, se hai un mutuo di $ 150.000, il tuo premio PMI potrebbe costare circa $ 65 al mese.

Puoi verificare la tua dichiarazione di deposito di garanzia ipotecaria annuale o contattare il tuo prestatore per scoprire quanto stai pagando per PMI.

5 modi per sbarazzarsi di Private Mortgage Insurance (PMI)

Ci sono 5 modi per evitare o eliminare PMI:

• Fai un acconto del 20%: Il modo migliore per assicurarti di non dover mai pagare PMI è di evitarlo del tutto, pagando un minimo del 20% sulla tua casa. Ciò significa che potresti dover ritardare un acquisto a casa mentre continui a risparmiare.

• Annullamento automatico basato sul prezzo di acquisto originale della tua casa: Per un mutuo convenzionale stipulato a partire dal 29 luglio 1999, il tuo PMI deve essere annullato automaticamente una volta che hai il 22% di equità nella tua casa. Una volta che hai pagato il tuo saldo ipotecario fino al 78% del valore originale di la vostra proprietà, la legge federale richiede un prestatore per cancellare il vostro PMI. Tuttavia, questa regola si applica solo se i pagamenti dei mutui sono in corso da un anno intero, o se non hanno più di 60 giorni di ritardo negli ultimi 2 anni, e non hai privilegi sulla proprietà. Inoltre il creditore può richiedere la prova che il valore della tua casa non è sceso al di sotto del suo valore originale. Possono anche richiedere di non avere una seconda ipoteca o una linea di credito di equità domestica.

  Per un mutuo firmato prima del 29 luglio 1999, spetta a te contattare il tuo istituto di credito e chiedere di rimuovere PMI una volta raggiunto il 20% di capitale. Stati diversi possono avere leggi che influenzano la cancellazione di PMI per i mutui più vecchi, quindi contatta il tuo mutuante per maggiori informazioni.

• Richiedi la cancellazione in base al prezzo di acquisto originale della tua casa: Se si paga il saldo del mutuo a 80% o meno del prezzo originale o il valore stimato al momento della vendita, a seconda di quale è inferiore, è possibile richiedere che il creditore rimuovere PMI.Questa richiesta non costringe un creditore per rimuoverlo, ma è soggetto ai regolamenti in base alla legge federale e statale. Di nuovo, possono richiedere la prova che il valore della tua casa non è inferiore al suo valore originale.

• Richiedi la cancellazione in base al valore corrente della tua casa: Se paghi il tuo mutuo al 75% o meno del valore corrente della tua casa (come determinato da un perito residenziale autorizzato), puoi richiedere che il tuo istituto di credito rimuova PMI.

• Terminazione del punto medio: Il PMI deve essere annullato quando il mutuo raggiunge il punto centrale del termine. Ad esempio, per un prestito di 30 anni con 360 pagamenti mensili, il punto medio è dopo aver effettuato il 180 ° pagamento. Questa cancellazione si applica solo se i pagamenti del mutuo sono attuali.

Quindi, tornando alla domanda di Joe, immagino che il creditore gli abbia dato le istruzioni in base al numero 3 di cui sopra. Volevano scoprire se Joe aveva un prestito-valore di almeno l'80% del valore originale della sua casa.

Poiché il mercato immobiliare è diminuito negli ultimi anni, è probabile che il valore della casa di Joe sia diminuito da quando l'ha acquistato 2 anni fa. Questo è probabilmente il motivo per cui il creditore gli ha dato nuove istruzioni basate sul numero 4 di cui sopra, richiedendo che il suo saldo del prestito sia pari al 75% del suo valore attuale.

Hai diritti ai sensi della legge sulla protezione dei proprietari di case

Come proprietario di una casa, Joe è coperto dalle disposizioni PMI nella legge federale sulla protezione dei proprietari di case del 1998.Se paga il prestito fino al 75% e il suo prestatore non segue le regole per la cancellazione del suo PMI, Joe può presentare un reclamo alla Federal Trade Commission (FTC) di ftc.gov.